كيف يمكن توقع حركة اسعار الأسهم
التحليل الفني
كيف يمكن توقع حركة اسعار الأسهم
ببساطة نقصد بالتحليل الفني هو القيام بدراسة حركة السعر لفترة ماضية حتى يمكننا أن نستنتج احتمال اتجاهها مستقبلاً
فالاتجاه المستقبلي لسعر سهم ما لا يخرج عن ثلاث احتمالات :
إما إنه سيرتفع Up word
أو سينخفض Down word
أو سيظل كما هو Sideline
إن تعرفك على ردود أفعال المتداولين السابقة ومواقفهم المختلفة , فإنه سيمكنك وبدرجة عالية من الدقة أن تتوقع ردة فعلهم المستقبلية
فسعر سهم ما هو إلا انعكاس للعلاقة بين العرض والطلب بين المتداولين.
فعلى ماذا يقوم مبدأ تحليل السعر ؟
يعتمد تحليل سعر أي سلعة في الأسواق المالية على نوعين من التحليل :
التحليل الفني Technical analysis
وهو النوع الرئيسي في تحليل السعر وهو الأسلوب الأكثر استخداماً من قبل المتاجرين
التحليل الإخباري (الاساسي) Fundamental analysis
وهو التحليل الخاص بدراسة أسباب تغير الأسعار والمستخدم بشكل أساسي من قبل خبراء الاقتصاد وقد مررنا به سابقا
القواعد الرئيسية التي يعتمد عليها التحليل الفني وهي :
1- سلوك السوق يتجاهل كل شئ Market Actions Discount Everything :
تشكل هذه العبارة ما يعتبر الركن الأساسي في التحليل الفني، وإذا لم يتم استيعابها بشكل جيد وقبولها تماما فإن جميع ما سيتبع لاحقا لن يعطي أي معنى.
فمعظم المحللين الفنيين يوافقون بأن العناصر الأساسية (العرض والطلب) هي التي تسبب انخفاض وارتفاع السوق، فالرسوم البيانية بذاتها لا تقوم بالتأثير
على السوق سواء نزولا أو ارتفاعا، فهي ببساطة تعكس حالة السوق سواء في حالة ارتفاع السوق أو انخفاضه. (Bull & Bear)
فعن طريقة دراسة الرسوم البيانية للسعر مع دعم هذه الدراسة بالمؤشرات الفنية فإن المحلل يجعل السوق يحادثه ويخبره هل هو متوجه ارتفاعا أو نزولا
2- الأسعار تتحرك في اتجاهات Prices Moves in Trends :
يعتبر مفهوم الاتجاهات من أحد الركائز الأساسية للتحليل الفني، ومرة أخرى فإن عدم فهم هذا الجزء والقبول به تماما يلغي الحاجة لمتابعة القراءة. الغرض
الرئيسي من دراسة سلوك سعر السوق عن طريق الرسوم البيانية هو للتعرف على اتجاهات السعر في أوقات مبكرة خلال تطورها لغرض المتاجرة مع هذا
الاتجاه. وطريقة التعامل معها هي بالمتاجرة مع الاتجاه حتى يظهر إشارات تنبئ بانعكاسه
3- التاريخ يعيد نفسه History Repeats Itself:
جزء كبير من تركيبة التحليل الفني ودراسة سلوك السوق هو في الحقيقة دراسة للسلوك البشري. فهي تعتمد على دراسة السلوك البشري والذي يتجه دائما لما
تعود عليها بعدم تغييرها فتصبح كالعادة. وبطريقة أخرى يمكن تفسير عبارة التاريخ يعيد نفسه بأن الطريق لفهم المستقبل هو عن طريق دراسة الماضي، أو
أن المستقبل هو مجرد تكرارلما حصل في الماضي ومن هذه الفرضية الهامة ظهرت مقولات رئيسية في التحليل الفني لاغنى عنها مثل الدعم والمقاومة
والأنماط وغيرها
ولكن ما هي ادوات قراءة حركة الاسعار
هناك أدوات عديدة تتراوح من الأبسط الى الأكثر تعقيداً قصيرة أو بعيدة الأجل منها أدوات تعمل على تحديد إتجاه أسعار السوق وأدوات تستخدم لتحديد
إشارات الارتفاع والانخفاض وأخرى تبحث في توقع ما قد يحصل للسوق مستقبلاً ، منها مؤشرات مبكرة والاخرى متأخرة
ولكن قبل التحدث عن هذه الادوات دعونا نتعرف الى الفرق بين المؤشرات المبكرة والمؤشرات المتأخرة ومؤشرات التوقع
المؤشرات المبكرة Oscillators
إن مؤشر Stochastic و RSI و Parabolic SAR كلها مؤشرات مبكرة ، صممت لكي تعطينا إشارات سريعة حول احتمال عكس الاتجاه ، حيث الاتجاه
قد استنفذ حدودا معينة صعودا او هبوطا والسعر جاهز الآن للسير في الاتجاه المعاكس
المؤشرات المتأخرة Momentum
كيف نكتشف الاتجاه ؟
إن المؤشرات التي من الممكن أن تخبرنا بذلك منها مؤشر الماكد MACD والمعدلات المؤثرة او ما يعرف بالمتوسطات Moving Averages
فهذه المؤشرات ستكتشف لك الاتجاهات منذ أن تتكون ، ولكن بناء على إشارات متأخرة ، إذا فرصة الدخول ستكون متأخرة لكن ميزتها أنها أقل خطأ .
ولكن بدعم من مؤشرات التوقع مستويات فيبوناتشي واليوت ويف سيقلل ايضا من نسب الخطأ
كيف نقرأ حركة الاسعار
قراءة الرسم البياني
1 - باستخدام الرسوم البيانية التي تظهر حركة سعر سهم ما حيث يقوم المتاجر بدراسة هذا الرسم البياني وتطبيق تقنيات التحليل الفني عليه ليتمكن بعد ذلك
من استنتاج كم يمكن أن يتحرك السوق في الأيام القادمة
ما هي مكونات الرسم البياني Chart
-الجزء الأيسر من أعلى الرسم اسم السهم والإطار الزمني (ساعة - يوم - اسبوع ) الخاصين بالرسم الذي تشاهده سترى أن الخط العامودي في أقصى يمين
الرسم – ألإحداثي الصادي- للرسم مخصص للسعر .
وأن الخط الأفقي في أسفل الرسم – ألإحداثي السيني – للرسم مخصص للزمن .من الأقدم باتجاه اليسار إلى الوقت الحالي باتجاه وهذا اليمين هو القالب
الرئيسي لأي رسم بياني وهو ينطبق على كافة أنواع الرسوم البيانية .
أشكال التعبير عن حركة السعر :
لقد طور المتاجرون على مدى عقود من الخبرة وفي مختلف الدول عدة أشكال للتعبير عن حركة السعر في الرسم البياني تجعل من متابعة السعر مسألة في
غاية الوضوح والدقة والسهولة في نفس الوقت , فيكفي إلقاء نظرة قصيرة على الرسم البياني لسهم ما لتتمكن من الإحاطة بالكثير من المعلومات عن سعر هذه
السهم وبالتالي يسهل عليك توقع اتجاه حركة السعر هنالك العديد من أساليب التعبير عن حركة سعر السلعة
أنواع المخططات ومنها :
- 1 مخطط الخط Line Chart
2- مخطط البارات Bar Chart
3- مخطط الشموع اليابانية Candle Chart
4- مخطط النقطة والرقم Point and Figure Chart
5- نقطة الإغلاق Dot on Close
6- مخطط كاجي Kagi Chart
7- مخطط رينكو Renko Chart
الأكثر استخداماً بين كافة المتاجرين في مختلف أنحاء العالم وفي مختلف أنواع البورصات والأسواق المالية :هي ثلاثة
- الرسم البياني الخطي Liner chart
- الرسم البياني ذو القضبان Bars chart
- الرسم البياني ذو الشموع اليابانية Japanese candle stick chart
وبالتالي يمكنك وببساطة معرفة المعلومات التالية لكل فترة سابقة :
سعر الافتتاح Open price
سعر الإغلاق Close price
أعلى سعر High price
أدنى سعر Low price
الرسم البياني الخطي Liner chart :
وهو الرسم البياني الذي يعبر فيه عن سعر السهم على شكل خط تمثل كل نقطة سعر إغلاق العملة لكل فترة زمنية
الرسم البياني ذو القضبان : Bars chart
يتم التعبير عن حركة سعر سلعة ما بشكل قضبان أكثر الأنواع استعمالا من قبل التجار
الرسم البياني ذو الشموع اليابانية Japanese candle stick chart :
وهو الأسلوب الأفضل والأكثر وضوحاً من الأسلوب السابق وقد أصبح هذا الأسلوب في التعبير عن الأسعار هو الأسلوب السائد في مختلف أنحاء العالم وفي
كافة الأسواق المالية والمفضل لدى أغلب المتاجرين .